• Concepto: instrumento de ahorro-previsión, sin personalidad jurídica, que define el derecho a percibir rentas o capitales (por jubilación, incapacidad, fallecimiento o dependencia) y las obligaciones de aportación; se integra obligatoriamente en un fondo.
• Elementos personales: promotor (crea el plan), partícipe (persona en cuyo interés se crea y que aporta; el partícipe en suspenso cesó en las aportaciones pero conserva sus derechos) y beneficiario (percibe la prestación).
• Modalidades por sujeto: individual (promotor = entidad financiera), de empleo (promotor = empresa; partícipes = trabajadores) y asociado (asociación, sindicato o colegio).
• Modalidades por obligaciones: de aportación definida (se fija la aportación, no la prestación; el riesgo lo asume el partícipe), de prestación definida (se garantiza la prestación; solo empleo/asociado) y mixtos.
• Plan vs fondo: el plan es el contrato que define derechos y obligaciones; el fondo es el patrimonio donde se acumulan e invierten las aportaciones de uno o varios planes, gestionado por una entidad gestora y una depositaria.

• Contingencias: jubilación (la principal), incapacidad permanente (total, absoluta o gran invalidez), fallecimiento del partícipe o beneficiario y dependencia severa o gran dependencia.
• Supuestos excepcionales de liquidez: desempleo de larga duración, enfermedad grave y, desde 2025, los derechos con más de diez años de antigüedad.
• Prestaciones: en forma de capital (pago único), renta (periódica), mixta o pagos sin periodicidad; mientras no se cobran, los derechos consolidados son movilizables a otro plan o fondo.
• Fiscalidad: las aportaciones reducen la base imponible general del IRPF (menor entre el 30 % de los rendimientos netos y un límite fijo: 1.500 € individual, ampliable hasta 8.500 € por contribuciones de empleo); las prestaciones tributan como rendimientos del trabajo al cobrarse.

El plan es el contrato que define los derechos de los partícipes y las obligaciones de aportación. El fondo es el patrimonio sin personalidad jurídica donde se integran e invierten las aportaciones de uno o varios planes. Un plan se integra en un solo fondo; un fondo puede acoger varios planes.

Las aportaciones reducen la base imponible general del IRPF del ejercicio, difiriéndose la tributación: no se tributa al aportar, sino al cobrar la prestación (normalmente en la jubilación, cuando la renta suele ser menor), y entonces como rendimiento del trabajo.